Advertencia de riesgo: Su capital está en riesgo.
Las materias primas energéticas siempre han sido protagonistas en el mercado mundial. Esta guía se centra en el trading con carbón y en las distintas formas en que puedes operar con carbón con instrumentos como CFD, opciones, ETF y acciones de empresas de carbón.
Explicamos algunas de las razones por las que la gente puede elegir comerciar con carbón y proporcionamos una lista de Corretores regulados para los comerciantes que estén dispuestos a especular.
¿Tienes prisa? Si quieres empezar a comerciar con carbón ahora, aquí tienes Corretores disponibles en a tener en cuenta:
Descargo de responsabilidad: Disponibilidad sujeta a normativa.
Entre el 74 y el 89% de las cuentas de inversores minoristas pierden dinero al operar con CFD.
Contenido
Razones por las que puedes comerciar con carbón
Los comerciantes compran carbón por diversas razones, pero las más comunes son las siguientes:
- Apuesta por la demanda de los mercados emergentes
- Apuesta por las infraestructuras
- Diversificación de la cartera
Importante: Esto no es un consejo de inversión. Presentamos una serie de argumentos comunes a favor y en contra de invertir en esta materia prima. Por favor, busca asesoramiento profesional antes de tomar decisiones de inversión.
Apuesta por la demanda de los mercados emergentes
La economía china, en rápido crecimiento, tiene una demanda insaciable de combustibles fósiles baratos para producir energía. Es probable que el consumo de electricidad en China se dispare en las próximas décadas, a medida que el país construya nuevas fábricas y viviendas.
India también experimentará un aumento masivo de su consumo de electricidad a medida que modernice su economía.
El comercio de carbón es una forma de apostar por la modernización de estas economías de mercado emergentes.
En la actualidad, China e India pueden verse menos influidas por las preocupaciones medioambientales a la hora de elaborar políticas públicas.
Apuesta por el crecimiento de las infraestructuras y la demanda de carbón
Estados Unidos no ha financiado grandes proyectos de infraestructuras en décadas.
Las infraestructuras requieren enormes cantidades de acero. La demanda de carbón (y del coque de carbón utilizado para producir acero) podría dispararse si fructifican los planes para sustituir las infraestructuras paralizadas en Estados Unidos.
Otros grandes países desarrollados de Europa y Asia tendrán enormes necesidades de infraestructuras en los próximos años.
El precio del carbón utilizado para fabricar coque es significativamente superior al precio del carbón utilizado en el sector de la energía eléctrica.
Diversificación de la cartera con el carbón
Operar con carbón junto con otras materias primas es una forma de diversificar una cartera de negociación.
Los operadores que busquen una verdadera diversificación de las clases de activos deben considerar la posibilidad de invertir una parte de sus activos negociables en una cesta de materias primas que incluya carbón, otras materias primas energéticas, metales y agricultura.
Dónde comerciar con carbón
Si estás preparado para empezar a operar con carbón, consulta esta lista de Corretores regulados disponibles en . Estas Corretores ofrecen una variedad de instrumentos de negociación entre los que elegir.
Los CFD son instrumentos complejos y conllevan un alto riesgo de perder dinero rápidamente debido al apalancamiento. Entre el 74% y el 89% de las cuentas de inversores minoristas pierden dinero al operar con CFD. Debes considerar si puedes permitirte asumir el alto riesgo de perder tu dinero.
IMPORTANTE: Los CFD no están disponibles en EEUU debido a la normativa local, y Corretores regulados no aceptan como clientes a ciudadanos estadounidenses o residentes en EEUU.
Formas de comerciar con el carbón
Los comerciantes disponen de un número muy limitado de medios para especular con los precios del carbón. Algunos medios disponibles anteriormente para comerciar con el carbón han dejado de funcionar recientemente.
Dónde negociar futuros y opciones del carbón
El Intercontinental Exchange (ICE) suspendió recientemente la negociación de Futuros de Carbón de los Apalaches Centrales y Opciones de Carbón de los Apalaches Centrales debido a la falta de interés abierto en los contratos.
Anteriormente, la Bolsa Mercantil de Chicago(CME) retiró de la lista la negociación de Futuros de Carbón de los Apalaches Centrales.
Por otra parte, la CME sigue teniendo cuatro categorías de instrumentos del carbón, que son:
- Carbón térmico (internacional)
- Carbón térmico (US Domestic)
- Carbón de coque
- Opciones del carbón
Estas cuatro categorías tienen una variedad de mercados de futuros y opciones.
¿Qué son los ETF de carbón?
Estos instrumentos financieros cotizan como acciones en las bolsas de la misma forma que las acciones. No hay ETF que ofrezcan exposición al carbón físico extraído de las minas.
Los ETF son fondos cotizados en bolsa, que son cestas de acciones de empresas.
Los operadores que busquen exposición a la industria minera del carbón pueden comprar el ETF de Carbón VanEck Vectors (NYSEARCA: KOL).
Este ETF negocia la mayoría de sus activos en empresas que generan al menos el 50% de sus ingresos de operaciones de carbón, incluidas la producción y la minería, el transporte de carbón, la producción de equipos de minería de carbón, y el almacenamiento y el comercio de carbón.
¿Puedo comprar acciones de una empresa de carbón?
Hay muy pocas empresas que coticen en bolsa dedicadas a la minería y el procesamiento del carbón. La industria se ha reducido en los últimos años debido a fusiones y quiebras.
Las empresas restantes no operan exclusivamente en el sector del carbón, pero el rendimiento de sus acciones suele estar correlacionado con el precio del carbón. Entre los principales valores mineros del carbón se encuentran:
| Empresa | Precio actual | Descripción | Intercambia |
|---|---|---|---|
CNX Resources | Empresa energética integrada con explotaciones mineras de carbón y gas natural. | NYSE | |
China Shenhua Energy Company Ltd. | Opera en todos los ámbitos de la minería del carbón en China, incluida la producción y el transporte de carbón. | HKSE | |
China Coal Energy Company Ltd. | Produce y vende carbón en China. | HKSE |
Cómo operar con CFDs sobre carbón
Una forma de negociar con carbón es mediante el uso de un instrumento derivado de contrato por diferencia (CFD). Los CFD permiten a los operadores especular con el precio de las acciones de las empresas mineras de carbón.
Los CFDs permiten a los operadores entrar en el mercado del carbón sin poseer realmente el activo. Para saber más sobre cómo funcionan los CFD, consulta esta Guía de Corretor y Negociación de CFDs.
El valor de un CFD es la diferencia entre el precio de las acciones en el momento de la compra y el precio actual.
IMPORTANTE: Los CFD no están disponibles en EEUU debido a la normativa local, y Corretores regulados no aceptan como clientes a ciudadanos estadounidenses o residentes en EEUU.
¿Debería comerciar con carbón?
Los precios del carbón pueden ser volátiles, y los operadores deben tenerlo en cuenta. Colocar una pequeña parte de una cartera de negociación en una cesta diversificada de materias primas, incluido el carbón, podría mitigar realmente el riesgo comercial.
Hay dos razones de peso por las que los operadores deberían incluir el carbón en esta cesta:
Crecimiento mundial - El carbón es una forma de apostar por el crecimiento mundial. Los países con mercados emergentes necesitarán sin duda una fuente barata de electricidad para alimentar fábricas y hogares en los próximos años. Es muy probable que recurran al carbón para satisfacer gran parte de esta demanda.
Infraestructura mundial - Los operadores deben tener en cuenta el papel crucial que desempeña el carbón en la industria siderúrgica.
La necesidad de reconstruir puentes, ferrocarriles y aeropuertos debería aumentar la demanda de acero y, a su vez, la demanda de carbón.
Riesgos del comercio del carbón
Sin embargo, los operadores también deben tener en cuenta tres graves riesgos asociados al comercio del carbón:
Preocupaciones medioambientales - El carbón está siendo objeto de un intenso escrutinio en muchos países debido a la contaminación que genera. Estas preocupaciones están creando competencia por parte de fuentes de energía más ecológicas. A medida que disminuya el coste de las energías más ecológicas, los consumidores podrían cambiar a éstas para sus necesidades energéticas.
Regulación - El carbón produce emisiones de carbono nocivas y tóxicas, y muchos países podrían regularlas intensamente en los próximos años. Si los países eliminan gradualmente el carbón como fuente de energía, la demanda podría caer en picado.
Recesión mundial - Una coyuntura económica débil podría hacer que los precios del carbón y de muchas otras materias primas se resintieran.
Consulta los estados con menos emisiones de carbono de EEUU. Estos datos también se correlacionan con los estados más dependientes del carbón para producir electricidad.
Otras lecturas
Para saber más sobre el carbón como materia prima antes de negociar con él, consulta esta Guía de la Materia Prima Carbón, donde explicamos cómo se extrae y de dónde procede la mayor parte del suministro mundial de carbón.
O, si quieres comparar el carbón con otras materias primas energéticas comercializables, consulta:
- Cómo y dónde puedes comerciar con gas natural
- Por qué la gente sigue comerciando con instrumentos de petróleo crudo
- El valor del etanol y las formas de comerciar con él
- Estados más dependientes del carbón para generar electricidad
Preguntas frecuentes
¿Cuánto durará el carbón en el mundo?
Según datos de la EIA, el mundo tiene suficientes reservas de carbón accesibles para algo más de 350 años. Esta estimación se basa en las cifras de producción de carbón estadounidense de 2019, en las que se produjeron algo más de 700 millones de toneladas cortas de carbón. Mira qué naciones son las mayores productoras de carbón en la actualidad.
¿Cuáles son las fuentes de energía alternativas al carbón?
Aparte del carbón, el petróleo crudo es la fuente de energía más utilizada en el mundo. Otras fuentes de energía alternativas son el gas natural, el etanol, el uranio y el gasóleo de calefacción. Las fuentes de energía renovables, como la solar, la eólica y la hidráulica, también están ganando popularidad a medida que el mundo es más consciente del impacto de la producción de energía en el medio ambiente.
