El dinero hace girar el mundo, e invertir puede ser un camino importante para aumentar tu riqueza personal. Pero con todas las opciones que hay para invertir -acciones, fondos de inversión, metales preciosos, bienes inmuebles, empresas, etc.-, puede ser difícil decidir dónde colocar tu dinero. - puede ser difícil decidir dónde colocar tu dinero.
Contenido
Afortunadamente, hay muchos datos disponibles para ayudar a evaluar las distintas formas de inversión. Acompáñanos mientras comparamos las tendencias y los rendimientos históricos de diferentes inversiones.
Hemos analizado en profundidad cómo se ha comportado el valor del oro frente a los metales preciosos, los índices bursátiles y las inversiones inmobiliarias. También hemos analizado cómo han respondido todos ellos a la pandemia del COVID-19 y a otras recesiones del mercado. Sigue leyendo para ver lo que hemos descubierto.
El historial del oro
Algunos expertos financieros insisten en que el oro nunca ha sido una inversión tan prometedora. Es capaz de ganar valor incluso en las recesiones económicas históricas y proporciona una cobertura contra la inflación de la moneda típica.
Para ver por qué muchos insisten en que el oro es una inversión tan sólida, primero examinamos el valor del oro a lo largo del tiempo, a partir de 1992.
En EEUU, el valor del oro fue lo que sustentó la moneda hasta la década de 1930, cuando el Congreso anuló los derechos de los acreedores a recibir el pago en oro, y el patrón oro se perdió de hecho. Los partidarios de mantener el patrón oro afirman que impone disciplina a las normas modernas de préstamo, ya que el importe en dólares siempre tendría que estar vinculado al oro real y tangible, en contraposición a algo que pudiera imprimirse, como el papel moneda.
El gráfico anterior también arrojaría luz sobre por qué se confía tanto en el oro. Aunque el valor del oro alcanzó su punto álgido en 1980, su valor no ha dejado de aumentar en los últimos ocho años, e incluso ha conseguido mantenerlo en gran medida durante la pandemia actual.
Su valor también siguió una trayectoria ascendente constante incluso durante la Gran Recesión de 2007 a 2009. Ésta es una de las razones por las que el oro se considera a menudo una forma de protegerse contra las prácticas inflacionistas, que suelen ponerse en marcha con las recesiones.
Los metales preciosos a lo largo del tiempo
Tras examinar sólo el oro, empezamos a preguntarnos por otros metales preciosos. Así que, a continuación, nuestro estudio analizó la comparación del oro con la plata, el paladio y el platino.
Aunque el oro no ha dejado de subir en los últimos años, el platino y el paladio han tenido un valor similar. De hecho, el valor del paladio superó al del oro a partir de 2019.
De la misma familia de metales que el platino, el paladio se utiliza principalmente en los convertidores catalíticos diseñados para limpiar las emisiones de los vehículos. También se utiliza en electrónica, odontología y joyería. El aumento del valor del paladio en los últimos años se ha atribuido en parte a las medidas gubernamentales contra la contaminación de los vehículos.
Desde 2010, el paladio se ha comportado bastante bien, experimentando aumentos porcentuales interanuales de valor en ocho de los últimos 10 años. En el mismo periodo, el oro sólo experimentó aumentos interanuales de valor en seis años.
Comparar acciones y oro
A continuación, nuestro estudio pivotó para observar el oro en comparación con los principales índices bursátiles como inversión. La parte superior del gráfico muestra la diferencia porcentual interanual del valor del oro, el NASDAQ, el S&P 500 y el Dow Jones. La parte inferior muestra de nuevo los cambios porcentuales de valor de cada tipo de inversión en los últimos 10 años.
A menos que estés familiarizado con la inversión, puedes pensar que el Dow Jones o el NASDAQ son sinónimos de "el mercado", cuando en realidad no lo son. En cambio, todos son índices que los inversores pueden seguir. Esencialmente, son "trozos" del mercado que pueden indicar cómo pueden ir las cosas dentro de ese trozo del mercado. Simplemente representan una media matemática. Los inversores no pueden operar realmente con el Dow o el NASDAQ.
Cuando examinamos las diferencias interanuales de 2010 a 2020, el oro registró el mayor descenso interanual de valor en comparación con los índices. Dicho esto, de 2018 a 2019 se produjo un repunte del valor del 10,6%.
Comparación inmobiliaria
Lo primero que suele venir a la mente con la inversión inmobiliaria es tu casa. Aunque muchos inversores inmobiliarios tienen muchas opciones, esta parte del estudio se centró específicamente en el precio medio nacional de venta de una vivienda unifamiliar típica.
En comparación con el precio medio de venta de una vivienda unifamiliar, el oro fluctuó más fuertemente. Además, en cinco de los últimos nueve años, la vivienda unifamiliar típica experimentó un mayor aumento porcentual interanual del precio medio de venta que el oro en su valor. Mientras que el valor del oro apenas aumentó en 2017 e incluso disminuyó en 2018, el precio medio de venta de una vivienda unifamiliar experimentó un aumento de valor del 5,9% y del 6,9%, respectivamente.
COVID-19 Fortaleza
Por último, queríamos ver cómo algunas de las inversiones clave de las que hemos hablado hasta ahora se vieron afectadas por la pandemia de COVID-19 que ha asolado el mundo en lo que va de 2020. Comparamos el oro con otros metales preciosos y con los índices bursátiles en cuanto a lo bien que han mantenido su valor a lo largo de la pandemia.
La plata, el platino y el oro se mantuvieron fuertes en abril, aunque todos ellos sufrieron golpes en febrero que necesitaron compensar. El Dow, el NASDAQ y el S&P 500 siguieron la misma tendencia de caer intensamente en febrero y marzo, pero repuntar en abril y mayo de 2020. El oro, sin embargo, comenzó su rebote ligeramente antes y ganó un 1,2% de valor en marzo. El oro también continuó este repunte durante abril y mayo, aunque no de forma tan espectacular como los índices.
Conclusión y lecturas adicionales
El lustre del oro aún no se ha apagado, sino que parece brillar más incluso durante la gran recesión y la reciente pandemia. El oro no sólo se mantuvo más estable que los grandes índices bursátiles, sino que obtuvo mejores resultados que la mayoría de los demás metales preciosos.
Por muy fuerte e influyente que sea el oro, el mundo del comercio de materias primas es mucho más amplio. Desde el oro hasta el petróleo y todo lo demás, Commodity.com puede ayudarte en tus esfuerzos comerciales y en tu educación.
Metodología y limitaciones
Intentamos comparar distintas inversiones, incluidos índices bursátiles, propiedades y materias primas como los metales preciosos, a lo largo del tiempo.
Utilizamos la API de Quandl para Datos de Materias Primas para recopilar los datos de todos los metales preciosos incluidos en el estudio, excepto el oro, para el que se utilizaron datos de Macrotrends. Los precios históricos se basaron en medias anuales calculadas a partir del valor de cierre del último día del mes. Los precios históricos se transformaron en series deflactadas mediante un ajuste de inflación, concretamente escalando los valores según la proporción del Índice de Precios de Consumo medio de 2020 respecto al Índice de Precios de Consumo medio de un año determinado. Por tanto, estas series se representan en dólares de 2020 para transmitir el valor subyacente de los activos a lo largo del tiempo.
Al presentar las recesiones económicas en este proyecto, utilizamos la información de esta fuente sobre la frecuencia y duración de las recesiones económicas de EEUU desde la II Guerra Mundial. No es inusual que las recesiones duren menos de un año, como ocurrió en 1980. Sin embargo, dado que optamos por examinar los datos anuales, los años en los que se produjo una recesión se sombrearon como tales, aunque la recesión no durara todo el año natural.
Se utilizaron los datos de vivienda de Zillow para observar las diferencias porcentuales interanuales en el valor de las viviendas unifamiliares. Utilizamos los datos de Zillow sobre el precio medio nacional de venta de una vivienda unifamiliar. Al igual que con los valores de los metales preciosos, el precio medio de venta se comunicó mensualmente. En nuestra visualización de los datos, calculamos las medias anuales.
Limitaciones
Hay muchas fuentes y rastreadores potenciales de datos sobre productos básicos. Este proyecto sólo se refiere a los datos de las fuentes que hemos decidido utilizar, que se han descrito en la metodología. Otras fuentes pueden diferir en su información, seguimiento y presentación de los datos sobre productos básicos.
Hay que tener en cuenta que comparar una mercancía como el oro con el valor de la vivienda y los índices bursátiles son comparaciones imperfectas, ya que sus valores se determinan con métricas diferentes. Por ejemplo, las acciones reparten dividendos, mientras que en una casa se acumula el capital inmobiliario. Los ingresos por alquiler también pueden ser un factor a la hora de evaluar el valor de un bien inmueble. El oro no acumula ni patrimonio ni dividendos. No hemos tenido en cuenta estos matices en este proyecto.
Además, este proyecto se centra únicamente en las tendencias históricas. Ninguna información presentada debe considerarse asesoramiento financiero. Te instamos a que busques la orientación de profesionales cualificados en todas las decisiones de inversión y a que comprendas plenamente los riesgos asociados a las distintas inversiones.
Declaración de uso razonable
Las decisiones de inversión a menudo pueden resultar abrumadoras con la gran cantidad de opciones e información disponible que hay. Si alguien que conoces puede beneficiarse de la información de este proyecto, puedes compartirla para cualquier reutilización no comercial. Por favor, enlaza aquí para que el proyecto se pueda ver en su totalidad y se pueda revisar la metodología. Esto también da crédito a los colaboradores que hacen posible este trabajo.
